本報(bào)（chinatimes.net.cn）記者胡金華 上海報(bào)道

(資料圖)

隨著上市險(xiǎn)企一月保費(fèi)收入的公布，也揭開(kāi)了保險(xiǎn)業(yè)開(kāi)年的表現(xiàn)。

2月27日，《華夏時(shí)報(bào)》記者梳理滬港兩地上市保險(xiǎn)企業(yè)1月保費(fèi)數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，“開(kāi)門(mén)未紅”似乎成為整體市場(chǎng)的主基調(diào)，共計(jì)19家上市產(chǎn)壽險(xiǎn)的2023年第一份保費(fèi)成績(jī)單均并不如意?？傮w而言，7家上市產(chǎn)險(xiǎn)公司表現(xiàn)好于8家上市壽險(xiǎn)公司，2家健康險(xiǎn)和2家養(yǎng)老險(xiǎn)公司的保費(fèi)表現(xiàn)差異巨大。

“產(chǎn)險(xiǎn)開(kāi)年表現(xiàn)還是比較平穩(wěn)，業(yè)界關(guān)注的重點(diǎn)其實(shí)還是在壽險(xiǎn)市場(chǎng)上，在2019—2023年的5年間，2020和2023年的春節(jié)在1月，其余三年的春節(jié)都在2月，這對(duì)險(xiǎn)企開(kāi)年首戰(zhàn)影響不小。不過(guò)今年我們預(yù)計(jì)市場(chǎng)會(huì)出現(xiàn)低開(kāi)高走的局面，原因在于去年從3月到6月的保費(fèi)基數(shù)特別低，去年最后一個(gè)月的市場(chǎng)表現(xiàn)也很差，在這兩個(gè)不利因素消失之后，全年市場(chǎng)向好還是可期的。”2月28日，上海一家保險(xiǎn)專(zhuān)業(yè)第三方機(jī)構(gòu)創(chuàng)始人陳文志接受《華夏時(shí)報(bào)》記者采訪(fǎng)時(shí)表示。

上市險(xiǎn)企表現(xiàn)不一

數(shù)據(jù)顯示，2021年1月，人保財(cái)險(xiǎn)、平安財(cái)險(xiǎn)、太保財(cái)險(xiǎn)、太平財(cái)險(xiǎn)、眾安在線(xiàn)五家公司1月保費(fèi)收入分別為611.7億元、320.8億元、233.1億元、36.8億元、20.4億元，同比增幅分別為1.2%、-2.1%、10.9%、26%、1.5%，大地財(cái)險(xiǎn)尚未公布1月保費(fèi)，陽(yáng)光財(cái)險(xiǎn)1月保費(fèi)40.3億元，無(wú)同比數(shù)據(jù)。

在壽險(xiǎn)公司中，中國(guó)人壽、平安人壽、太保壽險(xiǎn)、人保壽險(xiǎn)、新華保險(xiǎn)、太平人壽、國(guó)華人壽的2023年首月保費(fèi)收入分別為2021億元、1029.4億元、526.9億元、351.8億元、323.6億元、126億元，同比增幅分別為-2.5%、4.4%、-5.7%、-15.8%、-1.9%、-6.9%、47.8%。陽(yáng)關(guān)人壽首月保費(fèi)收入為178.8億元，無(wú)同比增幅數(shù)據(jù)。兩家健康險(xiǎn)公司人保健康和平安健康則保險(xiǎn)不俗，今年首月保費(fèi)分別獲得38.6%和14.2%的增長(zhǎng)；平安養(yǎng)老和太平養(yǎng)老兩家公司則保費(fèi)增速出現(xiàn)了-26.8%和-5.2%的下滑。

從財(cái)險(xiǎn)公司方面來(lái)看，受春節(jié)和疫情的雙重影響，2023年1月上市財(cái)險(xiǎn)公司保費(fèi)增速是近四年中倒數(shù)第二，增速為2.6%，僅好于2021年，而2021年是受到費(fèi)改的影響。雖然2023年1月財(cái)險(xiǎn)保費(fèi)增速較低，但太保財(cái)險(xiǎn)和太平財(cái)險(xiǎn)卻異軍突起，增速分別高達(dá)10.9%和26%。

上市壽險(xiǎn)公司方面，今年的“開(kāi)門(mén)紅”則創(chuàng)下了歷史新低，同比下降2.1%，國(guó)壽、太保、人保、新華、太平都是負(fù)增長(zhǎng)，但國(guó)華人壽卻一如既往好，速高達(dá)47.8%；此外，平安人壽也實(shí)現(xiàn)開(kāi)門(mén)紅，增速達(dá)到4.4%，這是大公司中唯一增長(zhǎng)的，平安人壽在過(guò)往三年的開(kāi)門(mén)紅都是負(fù)增長(zhǎng)。

“對(duì)于開(kāi)年表現(xiàn)，我們還是比較滿(mǎn)意的。如果不是一月份疫情尚未結(jié)束，可能市場(chǎng)的保險(xiǎn)要好很多，而且從另外一個(gè)角度來(lái)看，這些年壽險(xiǎn)業(yè)的改革還是起到了成效，即使在疫情流行的月份，保費(fèi)下滑的速度也并不大，我們相信接下來(lái)的市場(chǎng)會(huì)有一個(gè)向上增長(zhǎng)的大拐點(diǎn)。”2月28日，上海一家大型壽險(xiǎn)分公司營(yíng)銷(xiāo)總監(jiān)蘇濤（化名）告訴本報(bào)記者。

值得關(guān)注的是，平安人壽在持續(xù)多年的改革之下，在2023年初的“開(kāi)門(mén)紅”看到了效果。就在今年2月初，平安人壽對(duì)于內(nèi)容組織架構(gòu)和分工調(diào)整又有了新變化，一是平安人壽總部組織架構(gòu)調(diào)整，由原先的東、南、西、北四大銷(xiāo)售區(qū)域調(diào)整為北、中、南三大銷(xiāo)售區(qū)域；二是平安人壽總經(jīng)理兼聯(lián)席首席執(zhí)行官余宏分工有所調(diào)整。

而在中國(guó)平安去年年中舉行壽險(xiǎn)高峰會(huì)上，中國(guó)平安董事長(zhǎng)馬明哲對(duì)壽險(xiǎn)改革寄予厚望。他表示，壽險(xiǎn)改革行至三載，曙光在前、勝利在望，平安壽險(xiǎn)必將鑄就二次騰飛的新輝煌?！?/p>

“目前平安人壽正對(duì)照高質(zhì)量發(fā)展的根本要求，以超脫行業(yè)的高度和視野，從思想意識(shí)、發(fā)展理念、業(yè)務(wù)模式方面主動(dòng)破局。未來(lái)三年，我們要做的就是將既有的改革規(guī)劃不斷推廣和深入，在競(jìng)爭(zhēng)中求生存、在創(chuàng)新中謀發(fā)展?！比ツ昶桨踩藟鄱麻L(zhǎng)楊錚任職資格獲批時(shí)接受媒體采訪(fǎng)時(shí)曾表示。

全年市場(chǎng)表現(xiàn)將可期

上市險(xiǎn)企保費(fèi)數(shù)字的細(xì)節(jié)可以看到市場(chǎng)微妙的變化，而無(wú)論是險(xiǎn)企本身還是投資機(jī)構(gòu)，均看好保險(xiǎn)市場(chǎng)全年的表現(xiàn)。

近期，多家券商機(jī)構(gòu)發(fā)布上市險(xiǎn)企2022年度業(yè)績(jī)預(yù)期研究報(bào)告。從整體來(lái)看，多家機(jī)構(gòu)認(rèn)為壽險(xiǎn)行業(yè)于去年仍處在深度磨底期，或受制于權(quán)益市場(chǎng)走弱而出現(xiàn)投資端波動(dòng)的情況；但在負(fù)債端，自去年二季度以來(lái)壽險(xiǎn)新單延續(xù)改善態(tài)勢(shì)，人力規(guī)模降幅收窄，已呈現(xiàn)出轉(zhuǎn)型向好的趨勢(shì)；財(cái)險(xiǎn)行業(yè)在機(jī)構(gòu)看來(lái)則得益于承保利潤(rùn)的改善而有望帶來(lái)盈利的快速增長(zhǎng)。

更為提振信心的是，機(jī)構(gòu)普遍看好2023年保險(xiǎn)業(yè)走勢(shì)，認(rèn)為在多重利好因素下或迎來(lái)轉(zhuǎn)型拐點(diǎn)。

“2022年權(quán)益市場(chǎng)趨勢(shì)下行以及債券市場(chǎng)低位震蕩導(dǎo)致上市險(xiǎn)企投資承壓。另外，上市險(xiǎn)企仍然延續(xù)較為嚴(yán)格的渠道清虛政策，導(dǎo)致全年人力規(guī)模仍然呈現(xiàn)下滑趨勢(shì)。但從全年走勢(shì)來(lái)看，經(jīng)歷上半年深度調(diào)整期后，壽險(xiǎn)也于去年下半年迎來(lái)改善與轉(zhuǎn)機(jī)?！眹?guó)泰君安非銀研究團(tuán)隊(duì)發(fā)布報(bào)告顯示。

海通證券非銀團(tuán)隊(duì)則發(fā)布分析報(bào)告表示，目前各險(xiǎn)企提高代理人招募標(biāo)準(zhǔn)，持續(xù)推動(dòng)隊(duì)伍轉(zhuǎn)型升級(jí)，預(yù)計(jì)2023年整體質(zhì)態(tài)和人均產(chǎn)能將有所提升。

“當(dāng)前壽險(xiǎn)行業(yè)仍處在改革調(diào)整階段，2023年在居民保險(xiǎn)理財(cái)需求持續(xù)增長(zhǎng)、壽險(xiǎn)轉(zhuǎn)型成效逐步顯現(xiàn)，疫情放開(kāi)減小線(xiàn)下展業(yè)沖擊，以及業(yè)績(jī)低基數(shù)等因素影響下，預(yù)計(jì)帶來(lái)新業(yè)務(wù)價(jià)值的邊際回暖；財(cái)險(xiǎn)行業(yè)在去年維持高景氣度，預(yù)計(jì)綜改后龍頭險(xiǎn)企在保費(fèi)增長(zhǎng)及盈利能力等方面馬太效應(yīng)進(jìn)一步顯現(xiàn)。全年看，去年保險(xiǎn)負(fù)債端各季度基數(shù)均較低，疫情后需求復(fù)蘇、代理人轉(zhuǎn)型見(jiàn)效以及儲(chǔ)蓄型保單需求提振有望驅(qū)動(dòng)全年保險(xiǎn)負(fù)債端修復(fù)超預(yù)期?！?月26日，開(kāi)源證券保險(xiǎn)行業(yè)分析師也指出。

值得關(guān)注的是，作為具體行業(yè)改革“標(biāo)本”，財(cái)通證券保險(xiǎn)分析師夏昌盛在2月16日對(duì)太保壽險(xiǎn)未來(lái)三年發(fā)展做出的預(yù)測(cè)研究?jī)?nèi)容顯示，在低基數(shù)、代理人規(guī)模及核心人力規(guī)模企穩(wěn)之下，太保新業(yè)務(wù)價(jià)值正增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)有望延續(xù)，全年新業(yè)務(wù)價(jià)值增速將達(dá)到5%。

“分產(chǎn)品來(lái)看，隨著疫情好轉(zhuǎn)帶來(lái)的消費(fèi)修復(fù)，重疾險(xiǎn)需求滯后于消費(fèi)的修復(fù)，或?qū)⒂谙掳肽觊_(kāi)始好轉(zhuǎn)；受益于居民財(cái)富配置轉(zhuǎn)移、代理人質(zhì)量的提升及銀保渠道合作進(jìn)展提升，儲(chǔ)蓄險(xiǎn)仍會(huì)保持較快增長(zhǎng)。我們預(yù)計(jì)2023—2025年，太保壽險(xiǎn)新業(yè)務(wù)價(jià)值復(fù)合增速有望達(dá)5%—10%，新單保費(fèi)增長(zhǎng)或?qū)?shí)現(xiàn)兩位數(shù)增長(zhǎng)；另一方面，儲(chǔ)蓄險(xiǎn)、醫(yī)療險(xiǎn)占比提升，重疾險(xiǎn)占比下降，將導(dǎo)致價(jià)值率有所降低。資產(chǎn)端回暖將預(yù)計(jì)帶來(lái)公司2023年利潤(rùn)增速快速增長(zhǎng)?！毕牟⒎Q(chēng)。

責(zé)任編輯：徐蕓茜 主編：公培佳

關(guān)鍵詞： 平安人壽 保費(fèi)收入 同比增幅